【北京站】中国银河证券2018年秋季基金研究评价报告会

作者:银河证券基金研究中心
日期:2018-11-09

   中国银河基金研究中心秋季研讨会11月9日下午2点在银河证券北京国企大厦总部会议室召开。来自基金公司、保险公司、商业银行、资管公司等近80人参加本次会议。

      基金研究中心总经理胡立峰做主题为《权益、养老、投顾——公募基金三大重点突破领域的研究分析》的主题演讲。

演报告会主要围绕以下几个主要观点展开:

2018的春季路演报告会侧重20年基金数据展示与规律特征总结,夏季路演报告会侧重行业存在的问题及其解决思路的探讨,提出公募基金需要一场供给侧结构性改革的观点。此次秋季路演报告会的主要观点有:

一、2019年公募基金行业发展若干趋势判断

1、投研领域:新财富退出,券商投研与基金投研变化,行业生态将酝酿变革。

2、产品领域:混合基金退出历史舞台,专业化标准化基金将成为主流。

3、销售领域:完善销售机制,发展基金投资顾问,从“卖方”到“买方”。

4、竞争态势:银行公募理财冲击个人投资者“持基”,但机构投资者“持基”将不受影响。

二、大力发展公募权益基金的若干思考与建议

1、权益基金现状不乐观,尤其是主动股票基金更是“袖珍”规模。

2、在公募基金产品设计、优化基金经理负责制的若干建议。

3、基金公司规模评价与内部考核的若干建议。

4、股票ETF基金将是主流机构资金配置重点。

三、公募基金对接“第三支柱”思考与建议

1、公募养老基金产品纳入个人商业养老(第三支柱)的影响分析。

2、已经成立与发行中的养老目标FOF基金的几点观察。

3、其他公募养老基金产品的思考。

4、个人商业养老账户与基金投资顾问。

四、“知易行难”——公募FOF运行一周年简要评估

1、基金研究中心新上线的公募FOF穿透评价体系简要介绍。

2、为什么“平庸”?——首批FOF基金运作一周年简要分析。

3、“规律特征之辩”——FOF到底是积极进取还是保守克制。

4、出路何在?——简单简洁、高效低成本将是FOF基金的出路。

五、4季度若干基金研究评价与科研开发工作汇报交流

1、基金分类业务上的交流,拟推出2019版基金分类体系。

2、货币市场基金综合评价体系“雷达图”。

3、债券基金综合评价上的几点想法。

4、基金经理“业绩指数化”,如何精确地评价基金经理的业绩。

六、基金研究中心加强客户服务的若干举措介绍

1、新版网站上线试运行,可视化图表精美直观。

2、规范商业化运作,优化商务报价单。

3、引入“商业智能(BI)”,更好服务机构投资者。

4、“加量不加价”——陆续上线新的数据产品及其简要介绍

报告会方式:银河会议室,接入底层数据库与工作系统,展示评价模型结果;观点陈述、数据列示、图表展示,简单高效,120分钟讲演,30分钟互动交流。

【何谓“四季”报告会】中国银河证券基金研究中心每年在北京、上海、深圳、广州等主要城市举办“春、夏、秋、冬”四季路演报告会,是传统服务品牌,已经运行7年,旨在将积累储备的阶段性基金研究评价服务领域的新观点、新产品、新服务向基金行业与相关机构做简洁高效的汇报并开展交流研讨。报告会面向基金管理人、基金托管人、基金销售机构、基金投资管理机构等受邀专业机构,免费开放(场地限制除外)。

    此次举办2018年秋季基金研究评价路演报告会,向签约客户和潜在客户汇报相关研究成果,倾听客户心声,收集客户需求,努力做好基金研究评价数据服务工作。